Mogućnosti ulaganja

Ovo poglavlje pomaže vam da shvatite investicijske mogućnosti koje vam se otvaraju kao strancu koji živi u Njemačkoj i što se događa s vašim novcem nakon što ga iskoristite. Objašnjava što je depo i kako ga otvoriti, kako se uspoređuju njemački brokeri, kako se prihod od ulaganja oporezuje prema Abgeltungsteueru i zašto vlasnici ETF-ova dobivaju mali porezni račun u siječnju čak i u godinama kada ništa ne prodaju. Također pokriva nekretnine, kriptovalute i mirovinske proizvode koji su se promijenili 2026. godine.

Ne morate biti bogati ili tečno govoriti njemački da biste započeli. Trebate registriranu adresu, njemački porezni broj i jasan pregled pravila, jer Njemačka oporezuje prihod od ulaganja na izvoru i očekuje da sami pripremite jedan određeni dokument. Ovdje nema ničega što bi se moglo navesti kao financijski ili porezni savjet. To je pozadina kako biste mogli postaviti bolja pitanja Steuerberateru, poreznom savjetniku ili Honorarberateru, financijskom savjetniku koji plaća samo naknadu.

Kako izgledaju investicijske prilike u Njemačkoj u 2026. godini

Njemačka je zemlja štediša koja je polako postala zemlja investitora. Desetljećima je većina kućanstava držala svoj novac u Sparbuchu, štednom računu s bankovnom knjižicom ili u policama životnog osiguranja. To se promijenilo. Brokeri s niskim troškovima, ETF planovi štednje i dugotrajno ulaganje na burzu doveli su milijune običnih ljudi na tržište, a proizvodi dostupni stanovnicima ovdje su jednako dobri i jeftini kao i bilo gdje u Europi.

Tržišna pozadina sredinom 2026. bila je snažna. DAX, indeks najvećih njemačkih tvrtki koje kotiraju na burzi, prvi se put popeo iznad 25,800 bodova početkom srpnja 2026., dosegnuvši dnevni rekord od oko 25,826 bodova, prema Boersen-Zeitungu. Handelsblatt je izvijestio da je rast potaknut nadama u manje restriktivnu američku monetarnu politiku, padom cijena nafte i paketom reformi dogovorenim u Berlinu. Rekordni indeks činjenica je o prošlosti, a ne obećanje o budućnosti, a kupnja nakon dugog rasta nije isto što i jeftina kupnja. Brojku tretirajte kao kontekst, a ne kao signal.

Ono što vam je važnije od razine indeksa je okvir oko njega. Investicijske proizvode koji se prodaju u Njemačkoj nadzire BaFin, Savezno tijelo za financijski nadzor, i pravila EU koja zahtijevaju od vaše banke da vas pita o vašem znanju i toleranciji na rizik prije nego što vam proda nešto komplicirano. Gotovina na bankovnom računu zaštićena je zakonskim jamstvom depozita do 100,000 eura po osobi po banci. Vrijednosni papiri koji se drže u vašem Depou tretiraju se drugačije i bolje: oni su vaše vlasništvo, a ne vlasništvo banke, pa ako banka propadne, vaše dionice i jedinice fonda i dalje su vaše i mogu se premjestiti negdje drugdje. Imovina fonda drži se kao Sondervermögen, zasebna imovina, koja je ograđena od insolventnosti samog društva fonda.

Depo: vaš račun za držanje vrijednosnih papira

Depo, ponekad pisano i Wertpapierdepot, jest račun vrijednosnih papira. To je registar koji bilježi koje dionice, obveznice, jedinice fondova i ETF-ovi pripadaju vama. To nije mjesto gdje se nalazi vaš novac. Svaki depo dolazi uparen s Verrechnungskonto, računom za namirenje, koji je novčana strana: novac koji uplaćujete čeka tamo, s njega se terete kupnje, dividende slijeću na njega i, što je važno, s njega se uzima porez. Ako je taj račun za namirenje prazan kada dospije porezna obveza, vaša banka ga može staviti u prekoračenje ili nešto prodati. Održavanje male zalihe gotovine tamo jedna je od rijetkih doista praktičnih navika u ovom poglavlju.

Za otvaranje skladišta općenito morate imati prebivalište u Njemačkoj, što u praksi znači da ste dovršili Anmeldung, obveznu registraciju adrese, i posjedujete rezultirajuću potvrdu o registraciji. Trebat će vam važeća putovnica ili osobna iskaznica, njemačka adresa, njemački tekući račun i vaš Steuer-Identifikationsnummer, jedanaestoznamenkasti porezni identifikacijski broj koji stiže poštom nakon registracije. Identitet se potvrđuje VideoIdentom, kratkim videopozivom u kojem držite svoju osobnu iskaznicu prema kameri, ili PostIdentom, gdje poslovnica Deutsche Posta provjerava vaš dokument. Većina pružatelja usluga posluje na engleskom jeziku ili s agentom koji govori engleski, iako je sam ugovor obično na njemačkom.

Vaša boravišna dozvola vas ovdje ne ograničava. Ulaganje nije zaposlenje, pa držanje dionica ili udjela u fondu ne dotiče uvjete radne vize ili plave karte. Ono što je važno je vaša porezna rezidencija: nakon što ste rezidenti Njemačke, Njemačka oporezuje vaš svjetski dohodak od ulaganja, uključujući dobitke na računima koje ste ostavili u svojoj zemlji. To iznenađuje ljude svake godine i vrijedi pročitati uz naše poglavlje o kako funkcioniraju njemački porezi.

Odabir mjesta za otvaranje vašeg skladišta

Postoje dvije široke obitelji pružatelja usluga. Utvrđene online banke, kao što su Comdirect (dio Commerzbanka), Consorsbank (dio BNP Paribasa), ING i DKB, nude vam kompletnu banku plus Depot, širok izbor mjenjačnica, stvarnu korisničku podršku i istraživački materijal. Njihove stalne naknade obično su niske ili se ukidaju ako koristite plan štednje ili ispunjavate minimalnu razinu aktivnosti, a njihove naknade za narudžbe su umjerene. DekaBank, koji se prodaje putem Sparkassena, orijentiran je na vlastite upravljane fondove i odgovara ljudima koji žele odnos s poslovnicom, a ne najnižu cijenu.

Druga obitelj su neobrokeri: Trade Republic, Scalable Capital, finanzen.zero i slični pružatelji usluga koji su prvenstveno usmjereni na aplikacije. Naplaćuju vrlo malo po narudžbi, često fiksni euro ili ništa za planove štednje, i obično su najjeftiniji način za vođenje mjesečnog ETF plana. Kompromisi su uži izbor mjesta trgovanja, slabija podrška i proizvod koji se uglavnom nalazi u aplikaciji. Za dugoročnog investitora koji svaki mjesec kupuje široki ETF, to je često prihvatljiva trgovina. Za nekoga tko drži neobične obveznice ili aktivno trguje, nije.

Prilikom usporedbe, pogledajte dalje od naknade za glavni nalog. Provjerite Depotgebuehr, godišnju naknadu za čuvanje i što je oslobađa od nje. Provjerite cijenu Sparplana, plana štednje za stalno korištenje, jer ćete ga najviše koristiti. Provjerite postoje li sučelje, dokumenti i podrška na engleskom jeziku, budući da ćete godinama čitati porezne prijave na ovom računu. Provjerite koje burze možete kontaktirati, jer fond dostupan na Xetri možda nije na jednom mjestu neobrokera. I provjerite koliko košta Depotuebertrag, prijenos vaših udjela drugom pružatelju usluga, budući da je unutar Njemačke obično besplatan i ne biste trebali biti vezani.

Jedna točka zaslužuje veću težinu nego što joj marketing daje. Njemački broker je legalno agent za isplatu vaših poreza na ulaganja. Izračunava koliko dugujete za svaku dividendu i svaku prodaju, odbija to i prosljeđuje Finanzamtu, poreznom uredu. Vaša ulaganja, dobici i gubici prate se za vas tijekom cijele godine. Broker sa sjedištem izvan Njemačke, uključujući poznate međunarodne platforme, to ne radi. Tada morate sami prijaviti svaku dividendu i svako otuđenje u Anlage KAP-u, prilogu o prihodima od kapitala vašoj poreznoj prijavi, ispravno konvertirati stranu valutu i pratiti vlastite dobitke. To je legalno i ponekad se isplati, ali pretvara pozadinski zadatak u godišnji projekt. Za većinu ljudi koji dolaze u Njemačku, skladište sa sjedištem u Njemačkoj jednostavniji je život.

Abgeltungsteuer: fiksni porez na vaš prihod od ulaganja

Abgeltungsteuer, ponekad nazivan i konačnim porezom po odbitku, jest fiksni porez na dohodak od privatnih ulaganja. Primjenjuje se na kamate, dividende i ostvarene kapitalne dobitke. Stopa iznosi 25 posto, plus Solidaritaetszuschlag, dodatak solidarnosti, u iznosu od 5.5 posto samog poreza, što efektivnu stopu dovodi do 26.375 posto. Ako ste registrirani član crkve koja naplaćuje Kirchensteuer, crkveni porez, u iznosu od 8 posto u Bavarskoj i Baden-Württembergu ili 9 posto drugdje, ukupan iznos iznosi negdje blizu 28 posto. Stopa je ista bez obzira zarađujete li 30,000 ili 300,000 eura. Nije se promijenila za 2026. godinu. Prijedlozi za povećanje stope na 30 posto izneseni su u političkoj raspravi, posebno od strane SPD-a, ali takva promjena nije donesena, a koalicijski sporazum je ne najavljuje.

Prije nego što vas porezni udarci zahvate, imate odbitak. Sparerpauschbetrag, paušalni odbitak za štediše, pokriva prvih 1,000 eura prihoda od ulaganja po osobi godišnje ili 2,000 eura za bračni par koji se zajednički procjenjuje. Na toj je razini od 2023. i ostaje nepromijenjen za poreznu godinu 2026. Ne primjenjuje se automatski. Morate ga zatražiti podnošenjem Freistellungsauftrag-a, naloga za izuzeće, svojoj banci ili brokeru. To je kratki obrazac, dostupan u vašem online bankarstvu, u kojem instituciji govorite koliki dio vašeg odbitka treba primijeniti na taj račun. Potreban je vaš porezni identifikacijski broj, a ukupni iznos možete podijeliti na nekoliko banaka sve dok zbroj svih vaših naloga za izuzeće ne prelazi vaš odbitak. Ako imate jedan Depot, dajte mu cijeli iznos.

Vrijedi znati dvije prilagodbe. Ako je vaš ukupni prihod toliko nizak da uopće ne biste plaćali porez na dohodak, na primjer kao student ili tijekom pauze između poslova, možete podnijeti zahtjev svom Finanzamtu za Nichtveranlagungsbescheinigung, potvrdu o neprocjenjivanju, i predati je svojoj banci kako vam se ništa ne bi zadržavalo iznad vašeg dopuštenog iznosa. Odvojeno, ako je vaša stopa poreza na dohodak ispod 25 posto, u svojoj poreznoj prijavi možete zatražiti Guenstigerpruefung, provjeru povoljnije stope. Finanzamt tada primjenjuje vašu nižu osobnu stopu na vaš dohodak od ulaganja umjesto fiksne stope i vraća razliku. To uvijek pomaže samo vama; ured primjenjuje onaj rezultat koji je bolji.

Gubici ne nestaju, već se čuvaju u odjeljcima. Vaš broker održava Verlustverrechnungstoepfe, fondove za kompenzaciju gubitaka, a gubici na dionicama mogu se kompenzirati samo za dobitke na dionicama, dok ostali gubici idu u opći fond. Gubici ostaju kod tog brokera i automatski se prenose naprijed. Ako držite Depoe kod dva pružatelja usluga i jedan ima dobitke, dok drugi ima gubitke, kompenzacija se ne događa sama od sebe. Morate zatražiti Verlustbescheinigung, potvrdu o gubitku, od brokera koji ostvaruje gubitke do 15. prosinca te godine, a zatim kombinirati oba u svojoj poreznoj prijavi. Propustite rok i gubitak jednostavno čeka kod tog brokera buduću godinu.

ETF-ovi, fondovi i Vorabpauschale

ETF-ovi, fondovi kojima se trguje na burzi, glavni su pokretač njemačkog ulaganja u maloprodaju, i to s dobrim razlogom: jedna mjesečna kupnja širokog globalnog indeksnog fonda daje vam tisuće tvrtki uz niske operativne troškove. Njemačko oporezivanje fondova ima svoj vlastiti vokabular, a dvije riječi objašnjavaju gotovo sve.

Prvo je Teilfreistellung, djelomično oslobođenje. Budući da fond već plaća porez na vlastitoj razini na dio svoje zarade, dio onoga što do vas dođe oslobođen je kako bi se izbjeglo dvostruko oporezivanje istog novca. Prema Investmentsteuergesetzu, Zakonu o porezu na ulaganja, dionički fondovi koji drže najmanje 51 posto dionica dobivaju oslobođenje od 30 posto, mješoviti fondovi s najmanje 25 posto dionica dobivaju 15 posto, a fondovi nekretnina dobivaju 60 posto. To se odnosi na isplate, dobit od prodaje i na dolje navedenu predujamnu naknadu. U praksi se globalni dionički ETF oporezuje na 70 posto svog prihoda, tako da je stvarni teret bliži 18.5 posto nego 26.375 posto.

Drugi je Vorabpauschale, paušalni iznos akontacije. Mnogi ETF-ovi su thesaurierend, akumulativni, što znači da reinvestiraju prihod umjesto da ga isplaćuju. Bez pravila, akumulativni fond mogao bi odgoditi sav porez desetljećima. Stoga Njemačka umjesto toga naplaćuje malu godišnju akontaciju. Izračun počinje s Basisertragom, osnovnim prinosom: vrijednost fonda 1. siječnja pomnožena s Basiszinsom, osnovnom stopom, a zatim s 0.7. Basiszins se određuje svakog siječnja na temelju podataka Bundesbanke o prinosima državnih obveznica, a za 2026. iznosi 3.20 posto, u odnosu na 2.53 posto za 2025. Vorabpauschale je niža vrijednost od tog osnovnog prinosa i stvarnog povećanja vrijednosti fonda tijekom godine i nikada nije negativna. Ako je vaš fond izgubio novac, nema se što naplaćivati. Teilfreistellung tada smanjuje oporezivi dio, a Sparerpauschbetrag može apsorbirati ostatak.

Mehanika više zavarava ljude nego iznosi. Naknada za predujam za kalendarsku godinu ne naplaćuje se u toj godini. Tereti se u siječnju sljedeće godine, tako da će se naknada za 2026., izračunata s osnovnom stopom od 3.20 posto, naplatiti s vašeg računa za namirenje u siječnju 2027. Vaš broker to radi automatski i ne traži dopuštenje. Zato je važan novčani međuspremnik i zato je važan valjani nalog za izuzeće: za skroman portfelj, naknada za predujam često se u cijelosti nalazi unutar dopuštenog iznosa od 1,000 eura i ne košta vas ništa, pod uvjetom da je nalog za izuzeće u evidenciji. Iznos se također ne gubi. Dodaje se vašoj troškovnoj osnovici, tako da kada na kraju prodate, ne oporezuje vas se dvaput.

Ako želite vidjeti brojke za vlastite udjele, a ne radni primjer, Werkzeu.ge ima Kapitalertrag-Simulator koji projicira prihod od kapitala tijekom nekoliko godina, uključujući Vorabpauschale, Teilfreistellung i razliku bruto-neto, te Kapitalertrag-Checker koji izračunava porez na kamate, dividende, dobitke od cijena i premije opcija. Oba se nalaze u Plus razini. Koriste službene formule, ali su kalkulatori, a ne savjeti, i ne poznaju vaše pune okolnosti.

Investicijske mogućnosti izvan burze

Nije sve mjesto u Depotu. Tagesgeld, štednja s trenutnim pristupom, i Festgeld, oročeni depoziti, ponovno isplaćuju stvarne kamate i pravi su dom za vaš fond za hitne slučajeve i za novac koji će vam trebati u roku od nekoliko godina. Kamate su investicijski prihod kao i svaki drugi, pa se uračunavaju u isti Sparerpauschbetrag, a portali za usporedbu rado će vas usmjeriti na račune u bankama drugdje u EU, gdje je jamstvo depozita u matičnoj zemlji, a ne u Njemačkoj. To je legalno i obično u redu, ali to je drugačiji sustav jamstva i može zakomplicirati vašu poreznu prijavu, budući da strana banka ne zadržava njemački porez za vas.

Nekretnina ostaje klasična njemačka dugoročna imovina i predstavlja ozbiljnu obvezu, a ne stavku portfelja. Samo troškovi kupnje iznose otprilike 10 posto cijene nakon što se doda Grunderwerbsteuer, porez na prijenos zemljišta, koji varira ovisno o saveznoj državi, plus javni bilježnik, zemljišnoknjižni ured i obično agent. Porezni tretman nagrađuje strpljenje: privatna nekretnina prodana više od deset godina nakon kupnje oslobođena je poreza na dobit prema Spekulationsfristu, razdoblju špekulacije u § 23. Zakona o porezu na dohodak, a kuća u kojoj ste sami živjeli može biti oslobođena ranije. Ako se proda unutar tog razdoblja, dobit se oporezuje po stopi poreza na dohodak, a ne po fiksnoj stopi. Ako ovo uspoređujete s najmom, Werkzeu.ge ima alat Miete vs. Kauf, u plaćenoj Plus razini, koji uspoređuje to dvoje tijekom vremena. Polog je obično obvezujuće ograničenje, pa je kućni proračun na prvom mjestu.

Kriptovalute se u Njemačkoj tretiraju neobično velikodušno, a u evidenciji neobično strogo. Kovanice nisu kapitalna imovina prema porezu na dohodak (Abgeltungsteuer), već "ostala imovina" prema § 23. Zakona o porezu na dohodak, tako da se ne primjenjuje fiksni porez. Umjesto toga, dobit je potpuno oslobođena poreza ako ste kovanicu držali dulje od godinu dana. Prodana unutar godine, dobit se oporezuje po stopi poreza na dohodak, s Freigrenze od 1,000 eura. Imajte na umu da je Freigrenze ograničenje izuzeća, a ne dopuštenje: prekoračite ga za jedan euro i cijela dobit postaje oporeziva, a ne samo višak. Prihod od ulaganja, rudarenja ili posuđivanja oporezuje se po primitku i ima vlastiti Freigrenze od 256 eura. Od 1. siječnja 2026. pružatelji kripto usluga podliježu obvezama izvješćivanja prema direktivi EU DAC8, s automatskim prijenosom poreznim vlastima od 2027., tako da je neformalno doba završilo. Savezni ministar financija je u raspravama o proračunu predložio ukidanje jednogodišnjeg razdoblja držanja, ali ne postoji zakon i pravilo zasad stoji.

Mirovinski proizvodi i mirovinska reforma iz 2026.

Mirovinska štednja u Njemačkoj obično se opisuje kao tri stupa: zakonska mirovina, strukovni programi i privatno osiguranje. Zakonska mirovina je obvezna za većinu zaposlenika i obrađena je u našem poglavlju o mirovinski planovi i mirovinaDrugi stup, betriebliche Altersvorsorge ili bAV, omogućuje vam preusmjeravanje dijela bruto plaće u tvrtku, čime sada štedite porez na dohodak i socijalne doprinose, a kasnije plaćate porez na mirovinu. Mnogi poslodavci dodaju subvenciju, a tamo gdje to čine, to je obično najbolji povrat koji vam je dostupan za uloženi trud. Pitajte svoj odjel za ljudske resurse o kakvoj se shemi radi prije nego što gradite nešto privatno.

Treći stup se značajno promijenio 2026. godine, a svaki stariji članak koji pročitate o ovoj temi sada je pogrešan. Bundestag je u proljeće 2026. usvojio reformu državnih subvencioniranih privatnih mirovina, a Bundesrat je 8. svibnja 2026. odobrio Altersvorsorge-Reformgesetz. Od 1. siječnja 2027. Riester-Rente se za nove ugovore zamjenjuje Altersvorsorgedepotom, subvencioniranim računom za mirovinsku štednju koji je daleko više orijentiran na tržište kapitala. Ukida jamstvo koje je Riester zahtijevao, što je Riesterove proizvode učinilo skupima i niskoprinosnima, te prihvaća veći rizik u zamjenu za bolji očekivani prinos. Prema podacima Deutsche Rentenversicherunga, osnovni Zulage, ili državni dodatak, iznosi do 540 eura godišnje, isplaćuje se kao 50 centi po euru, doprinos do 720 eura, a nakon toga 25 centi po euru, uz dječji doplatak od jednog eura po ušteđenom euru do 300 eura po djetetu i odbitak do 1,800 eura plus prava na dodatak. Samozaposlene osobe prvi put ispunjavaju uvjete za subvenciju, a nudit će se standardni proizvod s efektivnim troškovima ograničenim na 1.0 posto.

Ako već imate Riester ugovor, on je zaštićen i nastavlja važiti. Možete prijeći na novi proizvod izjavom, ali Deutsche Rentenversicherung savjetuje da prvo dobro razmislite, budući da jamstva starog ugovora mogu vrijediti više nego što izgledaju. Ako biste se spremali potpisati novi Riester ugovor, čekanje nasljednika je očigledan potez. Zaseban Fruehstart-Rente, prema kojem bi država uplaćivala deset eura mjesečno u depo za svako dijete u obrazovanju između šest i osamnaest godina, dogovoren je na razini ključnih točaka, ali još nije zakon, stoga ga tretirajte kao planirano, a ne kao dostupno.

Ruerup-Rente, ranije Basisrente, nije dotaknut reformom i nastavlja kao vlastiti proizvod. Funkcionira putem poreznog odbitka, a ne putem naknada: doprinosi se odbijaju kao Sonderausgaben, posebni troškovi, do 30,826 eura za samca i 61,652 eura za zajednički oporezivani par u 2026. godini. Kvaka je u tome što ova gornja granica pokriva sve osnovne mirovinske fondove zajedno, uključujući vaše obvezne zakonske mirovinske doprinose, tako da zaposlenik ima puno manje prostora za glavu nego što brojka sugerira. Odgovara samozaposlenima s visokim primanjima i doista je nefleksibilan: kapital se ne može povući, prodati ili naslijediti na uobičajen način. Werkzeu.ge ima Renten-Rechner, besplatan s besplatnim računom, ako želite modelirati akumulaciju, ali proizvod iz kojeg ne možete izaći trideset godina je onaj o kojem trebate razgovarati s savjetnikom koji plaća samo naknadu, a ne s kalkulatorom.

Granične točke ako ne možete ostati zauvijek

Većina vodiča napisanih za njemačku publiku ovdje se zaustavlja. Kao stranac, imate tri dodatna razloga za razmišljanje, a to su ona koja koštaju pravi novac.

Ako ste državljanin SAD-a ili vlasnik zelene karte, potražite savjet stručnjaka prije nego što kupite pojedinačni europski fond. Sjedinjene Države oporezuju državljanstvo, tako da ostajete unutar njihovog sustava dok živite ovdje, njemačke banke prijavljuju vaše račune prema FATCA-i, a fondovi koji nisu iz SAD-a, uključujući obične njemačke ETF-ove, općenito se tretiraju kao PFIC-ovi prema američkim pravilima, kategorija s kaznenim poreznim tretmanom i teškim izvještavanjem. Neki njemački brokeri iz tog razloga u potpunosti odbijaju američke klijente. Ništa od ovoga ne čini ulaganje nemogućim, ali standardni njemački savjet, a to je da kupite globalni akumulativni ETF i zaboravite na njega, blizu je najgore stvari koju američki stanovnik može učiniti ovdje. Prekogranični savjetnik koji se bavi oba sustava nije opcionalan.

Drugo, dividende od stranih dionica obično stižu s Quellensteuerom, porezom na dohodak iz inozemstva, koji je već odbijen na izvoru. Njemačka uračunava do 15 postotnih bodova u vaš njemački porez, a sve iznad toga mora se refundirati od strane zemlje, proces koji varira od rutinskog do beznadnog, ovisno o državi. Vaš sporazum o dvostrukom oporezivanju određuje detalje, i to je jedan od razloga zašto mnogi investitori preferiraju fondove sa sjedištem u Irskoj ili Luksemburgu za izloženost SAD-u.

Treće, ako biste mogli napustiti Njemačku, imajte na umu porez na imovinu (Wegzugsbesteuerung), porez na izlazak iz zemlje prema § 6. Zakona o porezu na inozemstvo. On tretira određene udjele kao da ste ih prodali na dan selidbe i oporezuje dobitak na papiru iako nije došlo do promjene vlasnika. Oduvijek se primjenjivao na značajne udjele u tvrtkama, a od 1. siječnja 2025. odnosi se i na udjele investicijskih fondova u privatnom vlasništvu gdje držite najmanje 1 posto udjela fonda ili vaši troškovi stjecanja u jednom fondu dosegnu 500,000 eura, prema § 19. Zakona o porezu na ulaganja. Prag se mjeri po fondu, a ne u cijelom portfelju, tako da obični štediše nisu pogođeni, ali velika pozicija u jednom ETF-u može ga prijeći. Postoje odredbe za privremenu odsutnost i za rate. Ako planirate selidbu i vaši udjeli su značajni, ovo je pitanje za Steuerberatere i puno je jeftinije postaviti ga prije nego nakon toga. Naše poglavlje o porezno pravo i financijsko savjetovanje objašnjava kako ga pronaći.

Alati koji umjesto vas obavljaju aritmetiku

Većina onoga što je gore opisano je aritmetika sa službenim formulama, a kalkulator će to učiniti brže od vas. Werkzeu.ge, koji je izradila tvrtka Cryon UG, koja stoji iza WeLiveIn.de, zbirka je njemačkih alata za birokraciju, poreze i financije temeljena na pregledniku s dvojezičnim njemačkim i engleskim sučeljem, smještena u Njemačkoj. Njegova kategorija Finanzen sadrži 14 alata, a kategorija Rechner 9, uz puno veći odjeljak o porezima.

Dva najrelevantnija za ovo poglavlje, Kapitalertrag-Checker i Kapitalertrag-Simulator, nalaze se u Plus paketu. Tu su i Dividenden-Tracker, za praćenje prihoda od dividendi u portfelju, te Vermoegensuebersicht, za konsolidirani pregled vaše imovine. Besplatni bez ikakvog računa su Brutto-Netto-Rechner, koji pretvara bruto plaću u neto plaću i govori vam koliko zapravo možete uštedjeti svaki mjesec, te Einkommensteuer-Rechner, koji izračunava porez na dohodak prema § 32a Zakona o porezu na dohodak, uključujući dodatak za solidarnost i crkveni porez. Ovaj drugi je ovdje koristan iz određenog razloga: prikazuje vašu osobnu poreznu stopu, što vam je potrebno da biste procijenili hoće li vam Guenstigerpruefung pomoći. Renten-Rechner je besplatan s besplatnim računom, a Miete vs. Kauf je u Plus paketu. Besplatni paket sadrži oglase. Umjesto da navodite iznos koji će biti zastario, pogledajte trenutne cijene na werkzeu.ge/en/pricing; to je nekoliko eura mjesečno.

Dva iskrena upozorenja. Platforma je u beta verziji do 30. studenog 2026., a njezini vlastiti uvjeti kažu da alati mogu biti nepotpuni ili sadržavati pogreške, stoga provjerite sve što je važno. Što je još važnije, njezini uvjeti eksplicitno navode da ne pruža pravne, porezne ili financijske savjete, a to se u punoj snazi ​​odnosi i na ovo poglavlje. Porezni alati koriste službene formule Ministarstva financija, ali formula ne zna o vašim stranim računima, vašoj povijesti boravka, vašem bračnom statusu ili vašim planovima. Ne zamjenjuje Steuerberatera. Alati također samo pripremaju i izračunavaju. Nikada ništa ne dostavljaju Finanzamtu u vaše ime i nema integracije s podnošenjem, tako da vaša porezna prijava i dalje prolazi preko ELSTER-a ili vašeg savjetnika.

Što dalje činiti

Počnite s dosadnim dijelom, jer se on isplati. Prije svega ovoga provjerite postoji li vaš fond za hitne slučajeve na Tagesgeld računu. Zatim, ako već imate Depot, danas provjerite je li Freistellungsauftrag u evidenciji i postavljen na punih 1,000 eura te ima li vaš račun za namirenje dovoljno gotovine za pokrivanje predujma koji će biti terećen u siječnju 2027. Ta dva koraka traju deset minuta i najvrijednije su radnje u ovom poglavlju.

Ako još nemate Depot, pričekajte da vaša Prijava bude dovršena i da vam stigne porezni identifikacijski broj, a zatim ga otvorite kod njemačkog pružatelja usluga. Usporedite naknadu za čuvanje, cijenu plana štednje i postoji li usluga na engleskom jeziku te se prvih nekoliko godina odlučite za brokera sa sjedištem u Njemačkoj kako bi se porezna obrada odvijala bez vas. Jednom vaš bankovni račun je postavljen, Depo je obično daljnji oblik s istom institucijom.

Zatim polako odlučite. Pitajte svog poslodavca o bAV subvenciji prije nego što gradite bilo što privatno, budući da je usklađeni doprinos povrat koji nijedno tržište ne mora osigurati. Ako ćete uskoro potpisati Riester ugovor, stanite i pričekajte njegovog nasljednika u siječnju 2027. Ako ste državljanin SAD-a ili ako imate više od pola milijuna eura u jednom fondu ili ako biste mogli napustiti Njemačku u roku od nekoliko godina, ozbiljno shvatite trošak jednog sata sa Steuerberatorom ili savjetnikom koji plaća samo naknadu: na ta tri pitanja naknada je najjeftiniji dio odluke. A kad već podnosite poreznu prijavu, vrijedi provjeriti što još možete tražiti dok ste tamo.